Estelí se encuentra ubicado a 120 km de la ciudad capital, es un pueblo fresco y placentero ubicado en un valle entre las montañas a 800 m sobre el nivel del mar.
Se ha dedicado a la agricultura, y el tabaco ha llegado a ser su base en esta actividad.
En la ciudad de Estelí, son famosas las actividades "hípicas" realizadas en diciembre, en las que se exhiben fabulosos ejemplares y se respira un ambiente muy festivo.

Al norte de Estelí se encuentra el sitio arqueológico "El Bosque", a 20 km de Pueblo Nuevo, rumbo a San Juan de Limay, en donde en 1974 se encontraron huesos fosilizados que datan de 30,000 años. En Limay, los artesanos elaboran bellas esculturas en piedra. Se puede observar petroglifos esculpidos con figuras prehistóricas humanas, animales y pájaros.

Otro lugar considerado punto turístico es la cascada de La Estanzuela, un bello salto de agua ubicado a 5 km al sur de la ciudad de Estelí, de 40 metros de altura, lo que le permitirá realizar clavados de altura.
La Reserva de la Meseta de Moropotente es una planicie selvática de pino y roble, la cual es accesible en automóviles 4 x 4. Su punto culminante está a 1,460 mt.
Otras poblaciones de este departamento son: Condega, Pueblo Nuevo, San Juan de Limay y La Trinidad.